APOLLO V

Avec Apollo V, accédez dès 1 000 € à une sélection de 9 entreprises, rigoureusement choisies et accompagnées pendant 6 mois par Tomcat Factory, l’un des meilleurs accélérateurs early-stage en France. Un investissement unique, à la croisée de l’agilité du business angel et de la rigueur des fonds de venture capital.

Comprendre le capital risque

Le capital-risque (ou venture capital) consiste à investir dans des entreprises innovantes à fort potentiel dès leurs premières phases de croissance. Ces sociétés sont non cotées, souvent jeunes, mais visent une forte expansion. Ce type d’investissement est risqué : certaines startups échouent, mais celles qui réussissent peuvent offrir des multiples de valorisation très élevés (x3, x10, voire plus). D’où l’importance de la diversification, du timing et de l’accompagnement.

Où se place Apollo V ?

Apollo V intervient après les premières preuves de marché, lorsque la startup génère déjà des revenus récurrents (> 20 K€ de MRR), mais avant les levées institutionnelles majeures (séries A/B).

Investir avec ClubFunding : comment ça fonctionne ?

1. Vous investissez dans une société unique, Apollo V
2. Cette société investit en une seule fois dans 9 startups sélectionnées pour leur traction, leur potentiel et leur équipe.
3. Au fur et à mesure des exits, vous récupérez votre capital, puis les plus-values, au fil de l’eau.

Apollo V : 9 startups sélectionnées

En investissant avec ClubFunding, vous financez une société qui sélectionne 9 startups prometteuses. Grâce au partenariat d’Apollo, Tomcat Factory et ClubFunding, vous accédez aux rendements potentiels du capital-risque en diversifiant votre risque.

L’équilibre d’un portefeuille diversifié

Les startups sélectionnées par Apollo V et Tomcat Factory ne se distinguent pas uniquement par leur fort potentiel de croissance : elles génèrent déjà des revenus récurrents significatifs et affichent une dynamique solide. Leur répartition sectorielle — entre Future of Work, Consumer Engagement, HealthTech et IT / Cyber & AI — renforce la diversification du véhicule. Il convient toutefois de rappeler que la performance future de ces entreprises peut différer des projections, et que le capital investi reste exposé à un risque de perte.

Les startups de la promotion Apollo V

• Ctrl+Reach est une solution SaaS à destination des annonceurs, labels, distributeurs, promoteurs d’événements et producteurs de podcasts, permettant de transformer leur audiences en revenus, en automatisant l’ensemble de la chaîne opérationnelle et analytique des campagnes d’acquisition payantes. 18K€ de revenus mensuels.
• Estale propose une plateforme ERP à destination des gestionnaires de copropriétés visant à automatiser les tâches à faible valeur ajoutée au sein d’un logiciel tout-en-un. 25K€ de revenus mensuels.
• Kowl est un “Music industry Operating System”, une plateforme SaaS “data-driven” permettant de centraliser l’ensemble des données de performance des artistes, d’identifier les leviers d’amélioration et de générer des plans d’action pour les labels de l’industrie musicale. 15K$ de revenus mensuels.
• Météoria développe une plateforme SaaS qui vise à accompagner les marques et les agences à piloter leur visibilité dans les outils d’IA générative en améliorant leur positionnement GEO (Generative Engine Optimization). 6K€ de revenus mensuels.
• Ouwba propose une plateforme copilote d’automatisation des processus de certification ISO 27001 (Sécurité de l'information, cybersécurité et protection de la vie privée). Ces certifications représentent un enjeu business important pour les PME et start-ups techs car essentiel dans l’acquisition de certains comptes clients. 50K€ de revenus mensuels.
• Qeeps est une solution SaaS de gestion des dossiers locataires pour les professionnels de l’immobilier, notamment les agences, les bailleurs sociaux et courtiers en garantie loyers impayés. 19K€ de revenus mensuels.
• Referly est une plateforme SaaS d’intelligence relationnelle basée sur l’IA, qui permet aux entreprises B2B de collecter, cartographier et activer les relations les plus susceptibles de conduire à une conversion. 11K€ de revenus mensuels.
• Rewayz est une solution SaaS « tout-en-un » dédiée à la performance managériale et à l’engagement des collaborateurs. 12,5K€ de revenus mensuels.
• Tu Commences Demain propose une plateforme SaaS « tout-en-un » sous forme d’ERP permettant d’aider les CFA et les organismes de formation dans la gestion des démarches administratives, pédagogiques et financières. 22K€ de revenus mensuels.
  

/Exit

En capital risque, un exit désigne la sortie d’un investisseur du capital d’une startup, au moment où il récupère son argent, idéalement avec une plus-value. Cela se produit généralement lors d’un rachat de ses parts par un autre investisseur. L’exit est crucial : c’est le seul moment où l’investissement devient réellement rentable. Sans exit, il n’y a pas de retour sur investissement.

/IPO (Initial Public Offering)

Une IPO désigne l’introduction en bourse d’une entreprise. C’est le moment où la startup devient une société cotée, en vendant ses actions au public sur un marché financier.

Pour un investisseur en capital risque, une IPO est souvent un exit très rentable, car elle permet de revendre tout ou partie de ses parts à un prix bien supérieur à l’investissement initial. C’est aussi un signal fort de maturité et de crédibilité pour l’entreprise.

/Love money

La love money désigne les premiers fonds qu’un entrepreneur reçoit de la part de ses proches : famille, amis, parfois collègues. C’est souvent le tout premier financement d’un projet, avant les business angels ou les fonds de capital risque.

Ce type de financement repose principalement sur la confiance personnelle, pas sur une analyse financière poussée. Il permet de lancer une idée, créer un prototype ou valider un début de marché. Pour l’investisseur, c’est un acte de soutien plus que de rentabilité.

/MRR (Monthly recurring revenue)

Le MRR désigne le revenu mensuel récurrent généré par une entreprise, généralement dans un modèle d’abonnement (SaaS, services, etc.)

C’est un indicateur clé en capital risque, car il mesure la stabilité et la croissance prévisible des revenus. Par exemple, si une start-up facture 100 € par mois à 100 clients, son MRR est de 10 000 €. Contrairement au chiffre d’affaires ponctuel, le MRR reflète la valeur économique durable du business.

/Multiple

En VC, un multiple exprime le rapport entre le gain réalisé et l’investissement initial.

Par exemple, si un investisseur met 10 000 € dans une startup et récupère 50 000 € lors de l’exit, on parle d’un multiple de 5x. Cela signifie qu’il a multiplié sa mise par cinq. C’est une façon simple de mesurer la performance brute d’un investissement, indépendamment du temps écoulé (contrairement au TRI qui prend en compte la durée).

/POC (Proof of Concept)

Un POC est une preuve de concept : une version simplifiée d’un produit ou service, conçue pour démontrer qu’une idée fonctionne.

En startup, un POC permet de tester rapidement une solution auprès d’un client ou d’un partenaire, avant de la développer à grande échelle. Pour un investisseur, un POC réussi montre que le projet a du potentiel concret, au-delà des intentions. C’est souvent une étape clé avant la première levée de fonds.

/Power law

Sur une cohorte de 10 startups, une seule ou quelques startups peuvent générer la majorité des gains du portefeuille. La plupart échouent ou stagnent, mais une “pépite” peut rapporter 10 fois (x10) ou 100 fois (x100) la mise initiale par exemple. Elle compense ainsi toutes les pertes du portefeuille. C’est l’intérêt de mutualiser ses investissements, et a fortiori de choisir un acteur qui accompagne les startups dans la durée.

/Product market fit

Il s’agit du moment où une startup trouve un vrai marché pour son produit : les clients l’achètent, s’en servent et reviennent. C’est un jalon clé : tant que le PMF n’est pas atteint, l’entreprise doit surtout itérer, tester et écouter ses utilisateurs. Une fois le PMF trouvé, elle peut accélérer sa croissance (scaling). Pour un investisseur, le PMF est un signal fort de traction réelle et de potentiel de scalabilité.

/Saas (Software as a Service)

Il s’agit d’un logiciel accessible via Internet, sans installation, souvent proposé par abonnement. Plutôt que d’acheter une licence une fois pour toutes, l’utilisateur paie un accès mensuel ou annuel. Exemples : Salesforce, Dropbox, Notion.

Le modèle SaaS est apprécié pour ses revenus récurrents (MRR), sa scalabilité (facile à déployer à grande échelle) et sa marge élevée une fois la solution développée. C’est l’un des modèles favoris des investisseurs en VC.

/Scaling

C’est le passage à l’échelle d’une startup : le moment où l’entreprise, après avoir validé son produit et son marché, cherche à accélérer fortement sa croissance.

Cela implique souvent de recruter massivement, industrialiser les process, s’ouvrir à de nouveaux marchés ou doubler les canaux de distribution. Le scaling vise à augmenter les revenus sans augmenter proportionnellement les coûts. Pour un investisseur, une startup qui scale bien est capable de devenir un leader sur son marché.

/Valorisation pré-money

Il s’agit de la valeur d’une startup avant qu’elle ne lève de nouveaux fonds. Par exemple, si une startup est valorisée 4 M€ en pré-money et qu’elle lève 1 M€, sa valorisation post-money sera de 5 M€. Cela signifie que l’investisseur qui apporte 1 M€ détiendra 20 % de l’entreprise.

C’est un indicateur clé pour fixer le prix des parts et déterminer la dilution des fondateurs.